大過年的，先跟各位讀者拜年，恭喜發財，步步高昇，虎年行大運!

今年科技大廠和金控尾牙大放送，大朋友有年終可領，小朋友有壓歲錢可拿，想必大家收穫豐盛，有了這筆意外之財，到底要怎麼運用，很多基金公司建議讀者，按順序要做到三件事，第一是還債、第二是預留支出，剩下的最好存起來去投資。

每個都這想這麼做，但一般上班族年終平均兩個月就很不錯，說還債還不了多少，預留到開學給小朋友繳學費比較實在，要說存起來去投資，真拿去償債和支出都用的差不多，投資也擠不出多少錢，不過，基金公司還是勸你即使只剩小錢也能投資，一個月三千元定期定額可投資全世界任何一個市場。

聽到三千元就擁有全世界，在新的一年聽起來真的充滿了希望，但前題是你的這份意外之財必須足夠支應未來幾年的定期定額，比方說，一個月定期定額扣三千元，一年需要三萬六千元，兩年要七萬二千元，三年需要十萬八千元，假設你的年終可以撐兩年，第三年扣款就要動用自己的錢，或者期盼明年、後年年年都有年終。

我先拿自己投資ING全球品牌基金的例子來說好了，當時市場進入高峰，每月初三千元定期定額扣款剛開始還有獲利，沒想到遇到了次級房貸引爆一連串金融海嘯，對帳單顯示最多曾賠到四成，我在2008年9月的低點，每月底增扣一次三千元，到2009年底報酬率轉成近兩成。

算一算我從2007年扣到現在，一共扣款45次，時間歷經二年五個月，累積的成本一共十三萬五千元，如果我因為受不了虧損四成而停扣，或是後繼無力，沒有多餘的錢再扣下去，也或者沒有利用跌深的機會再加扣一次，不可能報酬率由負轉正。

請大家再重新想想以下的問題：

一、 你選擇什麼市場或產品執行定期定額?

我扣全球型基金定期定額兩年多下來獲利不到兩成，但同期間投入的大中華基金和台股基金報酬相對優異的多，如果你決心且每個月有閒錢扣定期定額，波動較大的新興市場相關區域及單一市場基金效率會較高。

二、你在什麼時候進場扣定期定額?

定期定額的算法是投資金額除以淨值所得到的單位數，每月累積加總，如果金額不變，淨值越低，得到的單位數越多，故定期定額在多頭轉空的震盪回檔過程中任一時點進場比較好；另外，申請定期定額仍有作業程序，至少等一個月後才會開始扣款，有一段時間差，最好不要行情很熱時才去投，容易買到急漲階段的淨值高點。

三、你有沒有長期執行定期定額的準備?

如果真的不幸在歷史高點扣定期定額，沒關係，透過景氣從高峰跌到谷底再爬回頂點的循環，也有機會反敗為勝，但勢必要長期抗戰，也就是說後面有可能需要好幾年資金上的奧援，有必要時在低檔再加扣，更快累積單位數，行情一反轉，才能較快回本，所以為何我前兩期說凡事投資一半，留一點現金好運用，就算今年年終頗為豐碩，也請為以後做打算，不要貿然全數砸下去。

你都想清楚了，再決定把年終投入吧!免得再重演2009年初年關前因資金需求或是虧損太大而爆出停扣潮，否則的話，難得手頭有點小錢，先對自己和家人好一點，添點新行頭或吃頓好吃的，慰勞全家人一年的辛勞，也算對台灣的經濟有所貢獻，與豈賠掉不如花掉吧!(本文轉載自第四五六期壹周刊基金壹情報)